من: محمود جمال
دبي - مباشر: تترقب الأوساط المالية في إمارة دبي وبالدولة عامة، اقتراب ولادة كيان مالي من أضخم الكيانات بالإمارات وبمنطقة الشرق الأوسط، والذي سينتج عن الاندماج الكامل بين مجموعة أبوظبي المالية وشركة شعاع كابيتال.
ووفقاً لبيان صحفي سابق، يجتمع مجلس إدارة شركة شعاع كابيتال اليوم الثلاثاء، للموافقة على صفقة الاستثمار الاستراتيجي مع مجموعة أبوظبي المالية، وأي أمر ذات صلة بالصفقة.
مشيراً إلى أنه من المقرر أن يناقش الاجتماع تعيين رئيس مجلس إدارة الشركة.
مجموعة متكاملة
وأكد محللون لـ"مباشر" أن إتمام تلك الصفقة سينجم عنها أكبر كيان مالي مدرج في الأسواق المالية قادر على تقديم مجموعة متكاملة من الخدمات المالية والاستثمارية؛ وذلك على المستوى المحلي والإقليمي.
وأوضحوا أن عمليات الاستحواذ والاندماج من شأنها تحسين جودة الأصول وتنوع المخاطر، وتعزيز الانتشار الجغرافي وبما يتيح لها الدخول في أسواق جديدة.
وأشاروا إلى أن تلك الفكرة جاءت بالوقت المناسب؛ تزامناً مع هبوط أرباح شعاع كابيتال السنوية بأكثر من النصف لتصل إلى 27.18 مليون درهم إماراتي بنهاية عام 2018.
20 مليار
ووفقاً لحسابات "مباشر"، فمن المتوقع أن يخلق الاندماج كياناً بإجمالي أصول تحت الإدارة يفوق الـ 12 مليار دولار (5.45 مليار درهم)، بعد أن نجحت مجموعة أبوظبي المالية في تنمية أصولها لتصل إلى 20 مليار دولار.
ملامح الكيان
ورصدت "مباشر" آخر تطورات تلك الصفقة؛ حيث في أوائل الشهر الجاري، كشفت شركة شعاع كابيتال أن جاسم الصديقي قدم استقالته من عضوية مجلس الإدارة، وتم تعيين فاضل العلي خلفاً له، موضحاً أن الاستقالة تأتي قبل إتمام عملية الاندماج بين شعاع كابيتال ومجموعة أبوظبي المالية.
ويأتي ذلك الاجتماع اليوم أيضاً بعد أن قالت شعاع كابيتال تصريحاً هاماً الشهر الماضي، والتي أوضحت من خلاله أن العمل على تشكيل كيان موحد مع أبوظبي المالية دخل مراحله النهائية.
وأشارت إلى أن ذلك الكيان في انتظار الحصول على الموافقات النهائية من الجهات التنظيمية؛ ومن ثَمَّ المساهمين لإتمام عملية الاندماج.
وكانت "شعاع" أعلنت في 25 مارس وجود مناقشات مع أبوظبي المالية بشأن إمكانية اندماجهما، لخلق كيان مالي أكبر مدرج في السوق حسب هيكل نهائي خاضع للموافقات القانونية .
طابع استراتيجي
وتتخذ صفقة الدمج طابعاً استراتيجياً خصوصاً لناحية طبيعة الكيان الموحد الذي سينشأ عنها، والذي سيشكل منصة مالية غبر مسبوقة متكاملة الخدمات وذات إمكانات ضخمة وقدرات استثنائية على تحقيق العوائد المستدامة للمساهمين.
وتمكن الصفقة الضخمة من إنشاء مجموعة مالية واستثمارية متكاملة قادرة على توفير مجموعة متنوعة من الخدمات، كما تمكن من فرصة لإنشاء منظومة غير مسبوقة للخدمات المالية على مستوى المنطقة، تنشط في مجالات عدة ومتنوعة تضم القطاع العقاري والأسواق الخاصة والأسواق العامة وسوق الدين، وتتمتع بانتشار جغرافي واسع.
الاستحواذ العكسي
وتسعى مجموعة أبوظبي المالية للاستحواذ على شركة شعاع كابيتال في عملية اندماج عكسي، وتحدث عملية الدمج العكسي عند استحواذ شركة خاصة غير مدرجة على حصة الأغلبية في شركة مساهمة عامة مدرجة.
والاستحواذ العكسي هو أن تقوم شركة خاصة بإدراج أسهمها في السوق بعد استحواذها على حصة مسيطرة في شركة عامة، ويتيح هذا للشركات بأن تصبح مدرجة في البورصة دون إجراء طرح عام أولي لأسهمها.
توحيد الجهود
وقال المدير العام لإدارة الأصول، لدى مينا كورب للخدمات المالية، إن الصفقة كانت متوقعة لتوحيد الجهود مع استمرار تواجد مجموعة أبوظبي كمساهم رئيسي في "شعاع".
وأكد طارق قاقيش أنه عند الانتهاء من الإجراءات سينجم عنه إنشاء كيان يستحوذ على حصة اكبر مدرج بالأسواق المالية قادر على تقديم مجموعة متكاملة من الخدمات المالية والاستثمارية محلياً وإقليمياً، ومن بينها إدارة صناديق الاستثمار والمحافظ والوساطة.
من جهته، قال خبير أسواق المال إيهاب رشاد، إن الاندماج من شأنه تحسين جودة الأصول وتنوع المخاطر، كما يعزز الانتشار الجغرافي بعد الاندماج وبما يتيح لها الدخول في أسواق جديدة.
وتأتي عملية الاستحواذ الكامل بعد أن أعلنت شركة شعاع كابيتال- في نوفمبر 2016 عن استحواذ مجموعة أبوظبي المالية على 48.36 بالمائة من رأسمالها.
ويأتي الاندماج بعد أن واصلت "شعاع" العام الماضي تنفيذ استراتيجية التحوّل، ونجحت في استكمال الاستحواذ على كل من "المتكاملة للأوراق المالية" و"المتكاملة كابيتال" وشركة "أموال الدولية للاستثمار"، وبنهاية ديسمبر 2018، بلغ حجم الأصول 1.5 مليار دولار.
جملة مميزات
وتتمتع مجموعة أبوظبي المالية بجملة من الميزات التفاضلية سواء من حيث الحجم أم من حيث الحضور والانتشار الدولي، وهو ما يترجم بنجاحها في المثابرة منذ تأسيسها في العام 2011 في بناء منصة استثمارية متينة عبر وصول حجم الأصول تحت إدارتها إلى أكثر من 20 مليار دولار أميركي.
ويبرز نجاح مجموعة أبوظبي المالية خلال العامين الماضيين في أن تكون أحد أبرز المجموعات المالية والاستثمارية نشاطاً في الأسواق المالية، عبر استثمارها في مجموعة متنوعة من الشركات المدرجة.
وتحتل العلامة التجارية لشركة "شعاع كابيتال" مكانة متقدمة وسمعة مميزة في أسواق دول مجلس التعاون الخليجي، في ظل سجلها الحافل وحضورها التاريخي وخبراتها المعروفة في مجال الصيرفة الاستثمارية وأعمال الوساطة وإدارة الأصول.
وعبر الجمع ما بين مؤسستين رائدتين على مستوى السوق الإماراتية والمستوى الإقليمي، فإن الكيان الجديد ذات النشاط الأوسع سيكون قادر على الوصول إلى قاعدة أكبر من المساهمين الأفراد والشركات على حد سواء.
ترشيحات
صور.. الملك سلمان يستقبل وزير الخارجية الأمريكي في جدة
السعودية والإمارات وأمريكا وبريطانيا تدعو إيران للتوقف عن تهديد استقرار المنطقة
سلطنة عمان تنفي الوساطة لدى إيران بشأن إسقاط طائرة أمريكية
وزير الخارجية المصري: المشاركة بورشة البحرين تقييم للخطة..وليست إقراراً لها
