توقع تذبذب المؤشر مع ترقب المضاربين لنتائج الشركات
التقرير يحذر من الشائعات وتأثيرها على تعاملات المستثمرين
انخفاض المؤشر يعكس مرحلة هدوء السوق في الصيف وقبل رمضان
المؤشر يهبط 2.37% على أساس أسبوعي
البنوك تتصدر التداولات بين 58 شركة

توقع التقرير الأسبوعي الصادر عن المركز المالي "فينكورب" حول أداء سوق مسقط أن تتخلل هذه المرحلة فترات من الارتفاعات والانخفاضات ضيقة النطاق، تبعا لخلفية تحركات المضاربين على عدد من الأسهم في محاولات استباقية لتحقيق عوائد سريعة من خلال الاعتماد على نتائج الشركات.
ونصح التقرير- الذي يرصد أداء السوق في أسبوع- المستثمرين بالابتعاد عن الشائعات في السوق، والاعتماد على نتائج الشركات للربع الثاني في اتخاذ القرارات الاستثمارية وأيضاً لإعادة بناء المراكز المالية بما يتناسب ومكونات محافظهم الاستثمارية.
وأشار التقرير إلى أن حجم التداول الإجمالي للأسبوع المنصرم بلغ حوالي 11.497 مليون ريال وعدد الأسهم المتداولة 81.598 مليون سهم، نفذت من خلال 3,774 عقداً. وارتفع أداء سوق مسقط في أحجام تداولات الأسبوع الماضي بشكل طفيف، حيث صعد بنسبة 11.60% على أساس أسبوعي مقارنة بالأسبوع السابق، ليستقر المؤشر عند مستوى 5445.29 نقطة. وانخفض المؤشر بشكل حاد بنسبة 2.37% على أساس أسبوعي.
تراجع البنوك
فيما حقق مؤشر القطاع المالي أدنى انخفاض أسبوعي بنسبة 3.71% ليستقر عند مستوى 5980.29 نقطة. كما حقق مؤشر الصناعة انخفاضا أسبوعيا بنسبة 1.57% ليستقر عند مستوى 6570.25 نقطة. فيما أغلق مؤشر الخدمات والتأمين على انخفاض أسبوعي أيضاً بنسبة 1.14% ليغلق عند مستوى 2577.36 نقطة. وبمقارنة أسعار الإغلاق للشركات المتداولة في جلسة نهاية الأسبوع والبالغ عددها 58 شركة مع إغلاقاتها السابقة، أظهرت 3 شركات ارتفاعاً في أسعار أسهمها، و45 شركة أظهرت انخفاضاً في أسعار أسهمها.
وانخفضت القيمة السوقية بنسبة 1.56% عن آخر يوم تداول وبلغت ما يقارب 10.950 بلايين ريال عماني، حيث ارتفع صافي الاستثمار غير العماني بقيمة بلغت 0.487 مليون ريال عماني وبنسبة 4.23%، كما بلغت قيمة شراء غير العمانيين 3.651 مليون ريال عماني وبنسبة 31.76% مقارنة مع 7.845 مليون ريال عماني للعمانيين وبنسبة بلغت 68.2%، فيما بلغت قيمة بيع غير العمانيين 3.164 مليون ريال عماني وبنسبة 27.52% مقارنة مع 8.332 مليون ريال عماني وبنسبة بلغت 72.5% للعمانيين.
وأشار التقرير إلى أن سوق مسقط للأوراق المالية واصل تراجعه للجلسة الخامسة على التوالي، حيث استهل السوق تعاملاته الأسبوعية على نفس وتيرة الانخفاض التي أغلق عليها الأسبوع الماضي بعد أن واصلت الأسهم القيادية في مختلف القطاعات وخاصة القطاع المالي في الضغط على المؤشر على فترات متفاوتة من الأسبوع بسبب طرح بعض الأسهم القيادية لحقوق أفضلية لأسهمها للتداول في السوق.
هبوط أسبوعي
وسجل مؤشر سوق مسقط تراجعاً خلال تداولات الأسبوع وبنسبة 2.37% ليستقر عند مستوى 5445.29 نقطة مقارنة بمستوى 5577.29 نقطة سجلت بنهاية الأسبوع السابق، ليهبط دون مستوى 5500 نقطة، فيما تسيطر حالة من الترقب لنتائج الشركات للنصف الأول من العام الحالي على أوساط المتداولين في سوق مسقط. وكانت قيمة التداول قد شهدت تقدماً طفيفاً بنسبة 11.60% بنهاية جلسة الخميس والذي يعود إلى تأجيل بناء المراكز المالية لمجموعات كبيرة من المساهمين لحين ظهور نتائج الشركات ووضوح الصورة فيما يتعلق بتوجهات السوق. هذا ولا تزال السيولة عند مستوياتها الضعيفة، حيث بلغ حجم التداول 11.497 مليون ريال عماني خلال الأسبوع من تداول 81.5 مليون سهم، جرى تنفيذها من خلال 3,774 صفقة.
وقال التقرير إنّ الانخفاض القوي في مؤشر السوق يعكس البداية الفعلية لدخول الأسهم مرحلة الهدوء والتي دائمًا ما تصاحب موسم الصيف واقتراب دخول شهر رمضان، بالإضافة إلى حالة الترقب التي تسود في أوساط المستثمرين حاليا لإعلان الشركات نتائج أعمالها للربع الثاني من العام.

الأكثر تداولا
وأوضح التقرير أنّ نسبة كبيرة من السيولة في سوق مسقط استهدفت أسهماً معينة، وتحديداً فقد كشفت إحصائيات هذا الأسبوع عن أنّ ما نسبته 52.29% من إجمالي قيمة التداول خلال الأسبوع قد تركز في تداولات ثلاث شركات هي سهم بنك مسقط الذي تصدر قائمة المتداولين، حيث استحوذ على ما نسبته 30.05% من إجمالي قيمة تداولات سوق مسقط، وبعدد أسهم متداولة بلغت أكثر من 6.7 مليون سهم. وأيضاً سهم بنك مسقط - حق الأفضلية - حيث استحوذ على ما نسبته 11.60% من إجمالي قيمة التداولات الأسبوعية عن طريق صفقة خاصة. وأيضاً سهم بنك نزوى حيث استحوذ على ما نسبته 10.64% من إجمالي قيمة التداولات الأسبوعية في سوق مسقط. وبالانتقال إلى عدد الشركات الرابحة والخاسرة خلال الأسبوع، فقد سجلت الأخيرة ما مجموعه 45 شركة مقابل تقدم ما مجموعه 3 شركات من أصل 58 شركة تمّ التداول بأسهمها خلال الأسبوع، في حين بلغ المعدل اليومي لقيمة التداول 2.299 مليون ريال.

أخبار محلية
وبالنسبة للأخبار المحليّة، فقد عقد مجلس المناقصات اجتماعه التاسع عشر للعام الجاري وبلغت قيمة المناقصات التي أسندها المجلس خلال اجتماعه مبلغ وقدره 63,045 مليون ريال عماني. وقد تمّ خلال الاجتماع إسناد عدد من المشاريع التنموية ذات الصلة باحتياجات المواطنين ومتطلبات التنمية في عدة قطاعات، ومن أهم هذه المشاريع، مشروع إنشاء شبكات توزيع المياه بولايتي إبراء والقابل بمحافظة شمال الشرقية ومشروع إنشاء طريق أسفلتي بولاية مدحاء بمحافظة مسندم ومشروع إنشاء جسر يربط دباء القديمة بدباء الجديدة ولاية دباء بمحافظة مسندم ومشروع تطوير ورفع كفاءة نظام الأشعة بمركز علاج الأورام بالمستشفى السلطاني. كما تمّت الموافقة على إسناد أعمال إضافية لعدد من المشاريع التي تتعلق بتنفيذ مشاريع وتقديم خدمات في مختلف مناطق السلطنة. كما تمّ اعتماد فتح مظاريف عدد من المشاريع منها المناقصة رقم (61 /2012) توريد مواد جراحية لوزارة الصحة والمناقصة رقم (27/2012) مشروع إنشاء خط كهربائي مزدوج جهد (132 ك ف) مع محطات التوزيع المرتبطة بها جهد (132 /33 /11 ك ف) بمحافظة مسندم.
وأظهرت بيانات حديثة صادرة عن المركز الوطني للإحصاء والمعلومات أن معدل التضخم في السلطنة في شهر مايو 2012 سجل ارتفاعاً بنسبة 2.2% مقارنة بالشهر المماثل من عام 2011 بينما انخفض بنسبة 0.2% مقارنة بشهر أبريل من هذا العام 2012. وأوضحت البيانات أنّه بالرغم من انخفاض المؤشر في السلطنة إلا أنّ مجموعة المواد الغذائية والمشروبات والتبغ شهدت استقراراً في الأسعار في شهر مايو 2012 مقارنة بالشهر السابق من العام نفسه. وأرجعت البيانات سبب انخفاض المؤشر العام لأسعار المستهلكين في السلطنة في شهر مايو 2012 مقارنة بشهر أبريل 2012 إلى انخفاض أسعار مجموعة السلع الشخصية والخدمات الأخرى بنسبة 2.5%، بينما ارتفعت أسعار مجموعة الثقافة وخدمات الترفيه بنسبة 0.5%. أمّا على مستوى المحافظات فتشير البيانات الصادرة عن المركز الوطني للإحصاء والمعلومات إلى أنّ المؤشر العام لأسعار المستهلكين في شهر مايو 2012 مقارنة بالشهر السابق سجل انخفاضاً في الأسعار في جميع المحافظات ما عدا محافظة الداخلية، حيث سجلت ارتفاعاً بنسبة 0.2%، بينما شهدت محافظتا شمال وجنوب الشرقية مجتمعتان أعلى نسبة انخفاض لهما في الأسعار لتبلغ 0.5%، تليهما محافظة شمال الباطنة بنسبة 0.3%. كما سجلت محافظتا مسقط وظفار انخفاضاً في الأسعار بنسبة 0.2% لكل منهما، وشهدت محافظتا الظاهرة والبريمي انخفاضاً طفيفاً بلغ نحو 0.1% خلال تلك الفترة. وبالمقارنة مع معدل التضخم في دول مجلس التعاون لدول الخليج العربية تأتي السلطنة في المرتبة الثالثة بعد المملكة العربية السعودية ومملكة البحرين اللتين شهدتا ارتفاعاً في معدل التضخم بنسبة 5.1% و2.9% على التوالي.
أخبار الشركات
ومن أخبار الشركات، بدأ يوم الإثنين الاكتتاب في أسهم حق الأفضلية لمساهمي بنك مسقط لجمع 96.7 مليون ريال عماني من خلال طرح 226.5 مليون سهم للاكتتاب بحيث يكون سعر سهم حق الأفضلية 427 بيسة للسهم الواحد وتشمل القيمة الاسمية 100 بيسة زائدة علاوة إصدار 325 بيسة و2 بيسة عبارة عن مصاريف إصدار للسهم الواحد. ويحق لكل مساهم من المساهمين الحاليين بالبنك الاكتتاب بسهم واحد جديد مقابل كل 8 أسهم يمتلكها في البنك يتم تقريبها إلى أدنى عدد كامل كذلك يمكن للأشخاص الذين سيقومون بشراء الحقوق من قاعة التداول بسوق مسقط للأوراق المالية قبل نهاية فترة التداول في هذه الحقوق الاكتتاب في الأسهم المطروحة قبل نهاية إغلاق الاكتتاب وعليهم التنسيق مع مدير الإصدار فور شراء الحقوق لإنهاء إجراءات الاكتتاب. ويهدف بنك مسقط من طرح الإصدار إلى تعزيز رأس المال، وذلك لتمكين البنك من تمويل النمو الناتج عن التوسع في الائتمان في أعقاب النمو الاقتصادي العام للسلطنة وتعزيز كفاية رأس المال بناءً على التعميم الصادر من البنك المركزي العماني بالموافقة على تقديم الخدمات المصرفيّة الإسلامية في السلطنة حيث سيقوم بنك مسقط بتقديم الخدمات المصرفية الإسلامية وذلك بعد الحصول على كافة الموافقات اللازمة من البنك المركزي.
طرح "النهضة للخدمات"
وأعلنت شركة النهضة للخدمات، شركة خدمات النفط والغاز العمانية الرائدة المتعددة الجنسيات، عن طرح 678, 141, 423 سنداً قابلاً للتحويل الإلزامي إلى أسهم عن طريق حق الأفضلية اعتباراً من 10 يوليو 2012. وقد تمّ تحديد سعر الطرح بمبلغ 102 بيسة للسند الواحد (يشمل القيمة الإسمية 100 بيسة ومصاريف إصدار 2 بيسة). وتبدأ فترة الاكتتاب اعتباراً من 10 يوليو 2012 وتستمر حتى 24 يوليو 2012، ومن المتوقع إدراج هذه السندات في سوق مسقط للأوراق المالية في 8 أغسطس 2012. إنّ السندات القابلة للتحويل الإلزامي إلى أسهم عبارة عن أداة مالية شبه رأسمالية مشابهة للسندات السابقة القابلة للتحويل التي يتم إصدارها في السوق، وهي توفّر للمستثمرين عائداً داخليًا قدره 9, 16% على شكل فائدة بنسبة 3.75% سنوياً ونسبة 13.15% سنوياً على شكل علاوة تحويل. وستعمل زيادة رأس المال هذه على تعزيز الميزانية العمومية للشركة، كما ستوفر أيضاً رأس المال المطلوب للنمو وذلك للوفاء بجميع متطلبات الاستثمار التي تهدف إليها الشركة. وتركز شركة النهضة للخدمات على تحقيق قيمة لمساهميها، ويعتبر إصدار هذه السندات خطوة هامة في مسيرة الشركة. ومما يجدر ذكره أن المساهمين وافقوا على إصدار هذه السندات في اجتماع الجمعية العمومية غير العادية للشركة في 18 يونيو 2012. وقد اعتمدت الهيئة العامة لسوق المال هذا الإصدار في 26 يونيو 2012 . كما تمّ تعيين بنك مسقط - قسم أعمال بنوك الاستثمار- كمدير الإصدار وبنك الاكتتاب بينما تمّ تعيين تراورز آند هاملينز كمستشار قانوني للإصدار.

البورصات الخليجية والعربية
وخسرت سوق الأسهم السعودية الأربعاء الماضي 54 نقطة، وبهذا يواصل المؤشر العام هبوطه لليوم الثالث، بمحصلة تراكمية ناهزت 146 نقطة، في عمليات كانت الغلبة فيها للبائعين. وجرت السوق للانخفاض 13 من قطاعات السوق، كما تراجعت أربعة من أبرز معايير للسوق، خاصة حجم السيولة الذي انخفض بنسبة 15 في المائة. واتّسم أداء السوق بالبيع المكثف مما أدّى إلى انخفاض معدل الأسهم المرتفعة دون المستوى المرجعي 100 في المائة، نزولا إلى 20 في المائة. ويبدو أنّ نتائج بعض الأسهم القيادية مثل سابك والاتصالات السعودية سوق تكون حاسمة بالنسبة للسوق، خاصة وأنّ 27 شركة أعلنت نتائجها، وجاءت أغلب نتائجها جيّدة منها خمس شركات حققت نتائج ممتازة. وفي نهاية حصة التداول لجلسة الأربعاء أغلق المؤشر العام لسوق الأسهم السعودية منخفضًا 43.61 نقطة، بنسبة 0.80 في المائة، نزولا إلى 6659.58، بعدما كسر مستوى 6700 نقطة والذي حافظ عليه 10 جلسات متتالية، أي منذ 30 يونيو 2012. وعلى مستوى الكميات المنفذة، كان الأنشط شركة دار الأركان التي حصدت كمية ناهزت 159.15 مليون، وأغلق سهمها على 8.20 ريال، تبعه سهم مصرف الإنماء بكميّة تجاوزت 29 مليون.
خسائر في دبي
وبالنسبة لأسواق الأسهم الإماراتية، فقد وسع سوق دبي المالي نطاق خسائره المتواصلة منذ بداية الأسبوع بهبوط المؤشر العام الاربعاء إلى مستوى 1480,18 نقطة، بانخفاض نسبته 0,55%، بالتزامن مع التراجع الملحوظ في مستويات السيولة التي هبطت دون 80 مليون درهم. وعكست أجواء التعاملات في سوق دبي المالي منذ بداية الأسبوع دخول الأسهم فعلياً موسم الصيف الذي تنحسر فيه قيم التداول وتتراجع خلاله الصفقات نتيجة ابتعاد عدد كبير من المستثمرين عن التداولات، وهو الاتجاه الذي يتوقع أن يستمر للجلسات المقبلة، خاصة خلال شهر رمضان المبارك، بحسب توقعات محللين ماليين. ودلل هؤلاء على هذا الاتجاه بأداء المؤشر العام للسوق خلال الجلسات السابقة والذي بدأ يأخذ يتحرك في نطاق أفقي بالإضافة إلى الانحسار التدريجي في السيولة، لافتين إلى أن المستثمرين يفضلون في هذه المرحلة التريث في اتخاذ القرارات الاستثمارية للنصف الثاني من هذا العام انتظارا للانتهاء من الإعلان عن نتائج الشركات للربع الثاني لتحديد اتجاه البوصلة الاستثمارية. وأغلق سوق أبو ظبي للأوراق المالية عند أدنى مستوياته خلال تعاملاته الأربعاء، متأثرًا بضغوط بيع تواصلت على الأسهم القيادية والثقيلة في القطاعات الرئيسية الثلاثة الاتصالات والبنوك والعقارات. وانخفض المؤشر بنسبة 0,39%، وأغلق عند مستوى 2465 نقطة، بعدما تخلّى عن حاجز الدعم المهم 2470 نقطة، بضغط من أسهم "اتصالات" و" أبوظبي الوطني" و"الدار" و"صروح". وسجلت أحجام التداول مستويات متدينة جديدة لتصل إلى 34,2 مليون درهم، من تداول 20,3 مليون سهم جرى تنفيذها من خلال 533 صفقة، وعلى الرغم من محدودية التداولات، استمر الأجانب في الشراء ضمن عمليات التجميع التي يشهدها السوق.
أسعار السلع
عززت العقود الآجلة لمزيج برنت والخام الأمريكي مكاسبها إلى أكثر من دولارين في تعاملات متقلبة الأربعاء مع ترقب المستثمرين لنشر محاضر اجتماع لجنة السياسة النقدية بمجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأمريكي) بحثا عن إشارات لاحتمال لجوء المسؤولين إلى مزيد من التحفيز الاقتصادي. وأظهرت بيانات أسبوعية الأربعاء انخفاضا حادا في مخزونات الخام الأمريكية. وارتفع خام برنت تسليم آب دولارين إلى 99.97 دولار للبرميل متداولا في نطاق بين 97.83 دولار و100.18 دولار. وزاد الخام الأمريكي الخفيف تسليم أب 2.06 دولار إلى 85.97 دولار متداولا في نطاق بين 84.01 دولار و86.19 دولار. وبالنسبة لأسعار الذهب والمعادن، ارتفع الذهب في المعاملات الفورية بعدما سجل أكبر خسارة يومية منذ أواخر يونيو حزيران في جلسة الأربعاء لكن من المتوقع أن تكون المكاسب محدودة إذ يواصل الدولار التفوّق على المعدن النفيس كملاذ آمن وسط توقعات اقتصادية قاتمة. ويتعرّض الذهب لضغط مع ارتفاع الدولار اثنين بالمئة أمام سلة عملات منذ بداية الشهر الحالي مقابل انخفاض اليورو ثلاثة بالمئة إذ تكافح منطقة اليورو لاحتواء أزمة ديون مستعصية. كما أنّ عدم التيقن بشأن ما إذا كان مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأمريكي) سيطلق جولة ثالثة من التيسير الكمي يدعم الدولار مما أبقى المضاربين على صعود الذهب في حالة ترقب. وارتفع الذهب الفوري نصفا في المئة إلى 1575.74 دولار للأوقية (الأونصة) بعدما خسر 1.4 بالمئة الثلاثاء حينما لامس 1563.89 دولار مسجلا أدنى مستوى منذ 29 يونيو. وانخفضت العقود الأمريكية الآجلة للذهب تسليم آب 0.2 بالمئة إلى 1576.10 دولار. وسجلت المعادن النفيسة الأخرى ارتفاعًا طفيفًا. وزادت الفضة الفورية 0.6 بالمئة إلى 26.99 دولار بعدما هبطت اثنين بالمئة في الجلسة السابقة. وارتفع البلاتين الفوري من أدنى مستوى في أسبوع ونصف الأسبوع البالغ 1415.33 الذي سجله الجلسة الماضية ليبلغ 1422.50 دولار. وزاد البلاديوم 0.97 بالمئة إلى 576.53 دولار.
وانخفض مؤشر داو جونز الصناعي لأسهم كبرى الشركات الأمريكية 48.59 نقطة أو 0.38% إلى 12,604.53 نقطة. وكذلك انخفض مؤشر ستاندرد اند بورز 500 الأوسع نطاقًا 0.02 نقطة أو 0.01% إلى 1,341.45 نقطة. بينما انخفض مؤشر ناسداك المجمع الذي تغلب عليه أسهم شركات التكنولوجيا 14.34 نقطة أو 0.49% إلى 2,887.98 نقطة.