ﺗﻌد اﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ إﺣدى أھم اﻷدوات اﻟﺗﻲ ﯾﻠﺟﺄ إﻟﯾﮭﺎ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرون ﻟﺗﺣﻘﯾق اﻷرﺑﺎح، وﺗﻣُﻛن ﺻﻐﺎر اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﻣن ﺗوﺟﯾﮫ ﻣدﺧراﺗﮭم ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ بطريقة آمنة وأقل خطورة وغير مباشرة، دون الحاجة إلى إدارة استثماراتهم بأنفسهم أو تحمّل مخاطر السوق بشكل كامل.
ما هي صناديق الاستثمار؟
صندوق الاستثمار هو وعاء مالي يضم أموال عدد من المستثمرين، يتم تجميعها وإدارتها بواسطة جهة متخصصة مثل البنوك أو شركات إدارة الأصول، بهدف استثمارها في مجموعة متنوعة من الأدوات المالية مثل الأسهم، والسندات، وأذون الخزانة، وغيرها.
يهدف الصندوق إلى تحقيق عائد للمستثمرين يتناسب مع مستوى المخاطر المحدد مسبقًا، بحيث يتم توزيع الأرباح (أو الخسائر) على حملة الوثائق بنسبة مساهمتهم في الصندوق.
وتتميز صناديق الاستثمار بأنها توفر إدارة احترافية، وتنويعًا في الأدوات المالية يقلل من المخاطر، مما يجعلها خيارًا مثاليًا للمستثمرين الذين يرغبون في تنمية أموالهم دون الحاجة إلى متابعة الأسواق بشكل مباشر.
ﻣﺎ ھﻲ أﻧواع ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر؟
تتنوع صناديق الاستثمار لتناسب مختلف الأهداف والمستويات المالية للمستثمرين، ومن المهم التعرف على أبرز هذه الأنواع قبل اتخاذ قرار الاستثمار.
- ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ اﻷﺳﮭم:
- ﺻﻧدوق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ذو اﻟﻌﺎﺋد اﻟدوري: وﯾﻘوم ﺑﺗوزﯾﻊ ﻋﺎﺋد رﺑﻊ أو ﻧﺻف ﺳﻧوى ﻋﻠﻰ ﺣﻣﻠﺔ اﻟوﺛﺎﺋق، وذﻟك وﻓﻘًﺎ ﻟﻧﺳﺑﺔ ﻛل ﻣﺳﺗﺛﻣر ﻓﻲ أﻣوال اﻟﺻﻧدوق وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻓﻲ أرﺑﺎﺣﮫ.
- ﺻﻧدوق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ذو اﻟﻌﺎﺋد اﻟﺗراﻛﻣﻲ: وھذا اﻟﺻﻧدوق ﻻ ﯾوزع اﻟﻌﺎﺋد ﺑﺷﻛل دوري ﻋﻠﻰ ﺣﻣﻠﺔ اﻟوﺛﺎﺋق، ﻟﻛن ﯾﻘوم ﺑﺈﻋﺎدة
اﺳﺗﺛﻣﺎر اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﻘﻘﺔ وﺑﺣﯾث ﯾﻧﻌﻛس ھذا ﻓﻰ ﺻورة ارﺗﻔﺎع ﻗﯾﻣﺔ اﻟوﺛﯾﻘﺔ ﺑﺻورة ﺗراﻛﻣﯾﺔ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺗﺣﻘﯾق اﻷرﺑﺎح، أي أن ﺣﺎﻣل اﻟوﺛﯾﻘﺔ ﯾﻣﻛﻧﮫ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ رأس ﻣﺎﻟﮫ وأرﺑﺎﺣﮫ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺑﯾﻊ ﺗﻠك اﻟوﺛﯾﻘﺔ ﺑﺎﺳﺗرداد ﻗﯾﻣﺗﮭﺎ.
- اﻟﺻﻧدوق ذو اﻟﻌﺎﺋد اﻟدوري و اﻟﻧﻣو اﻟرأﺳﻣﺎﻟﻲ: وھذا اﻟﺻﻧدوق ﯾﺟﻣﻊ ﻣﺎ ﺑﯾن اﻟﻧوﻋﯾن اﻟﺳﺎﺑﻘﯾن، ﺣﯾث ﯾﻘوم ﺑﺗوزﯾﻊ ﺟزء ﻣن اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﻘﻘﺔ ﺑﺻورة دورﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﺣﻣﻠﺔ اﻟوﺛﺎﺋق، وﯾﻘوم ﺑﺎﻻﺣﺗﻔﺎظ ﺑﺎﻟﺟزء اﻵﺧر ﻣن اﻷرﺑﺎح وﯾﻌﯾد اﺳﺗﺛﻣﺎره ﻟﯾرﺗﻔﻊ ﺑﮫ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﺳوﻗﯾﺔ ﻟﻠوﺛﺎﺋق.
- ﺻﻧدوق أﺳواق اﻟﻧﻘد: وﯾﻌد ھذا اﻟﺻﻧدوق أﻛﺛر أﻧواع اﻟﺻﻧﺎدﯾق اﺳﺗﻘرارًا وأﻣﺎﻧًﺎ ﻣن ﺣﯾث ﻣﺧﺎطر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر، وﯾﻘوم
ﺑﺎﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺑﺎﻷﻣوال ﻓﻲ اﻷﺻول اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل واﻟﻣﺿﻣوﻧﺔ ﻣن اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﻣﺛل أذون اﻟﺧزاﻧﺔ، ھذا ﺑﺟﺎﻧب اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺷﮭﺎدات اﻹﯾداع واﻷوﻋﯾﺔ اﻻدﺧﺎرﯾﺔ ﻓﻰ اﻟﺑﻧوك اﻟﻛﺑﯾرة.
- ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺳﻧدات:
ﺗﺳﺗﺛﻣر ھذه اﻟﺻﻧﺎدﯾق ﻓﻲ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ذات اﻟدﺧل اﻟﺛﺎﺑت ﻣﺛل اﻟﺳﻧدات اﻟﺗﻲ ﺗطرﺣﮭﺎ اﻟﺟﮭﺎت اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ واﻟﺑﻠدﯾﺎت واﻟﺷرﻛﺎت وأدوات اﻟدﯾن اﻷﺧرى، وﻋﺎدةً ﻣﺎ ﺗﻛون ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺳﻧدات أﻗل ﺧطورة ﻣن ﺻﻧﺎدﯾق اﻷﺳﮭم.
- ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﻣؤﺷرات:
وﺗﺳﺗﺛﻣر ھذه اﻟﺻﻧﺎدﯾق ﻓﻲ اﻷﺳﮭم اﻟﺗﻲ ﺗﺗواﻓق أو ﺗﺗﺑﻊ ﻣؤﺷر ﺳوق رﺋﯾﺳﻲ ﻣﺛل ﻣؤﺷر ﺳﺗﺎﻧدرد آﻧد ﺑورز 500، وﺗﺗﯾﺢ ھذه اﻟﺻﻧﺎدﯾق ﻟﻠﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن اﻟوﺻول إﻟﻰ ﻣﺟﻣوﻋﺔ واﺳﻌﺔ ﻣن ﻓﺋﺎت اﻷﺻول واﻷﺳواق ﺑﺗﻛﺎﻟﯾف ﺗداول ﻣﻧﺧﻔﺿﺔ وﻣﻌدل دوران ﻣﻧﺧﻔض ﻟﻸﺻول، وﻋﺎدة ﻣﺎ ﯾﻛون اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﻣؤﺷرات ومؤشرات الأسواق العالمية ﺧﯾﺎراً ﻣﺛﺎﻟﯾﺎً ﻟﻠﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن اﻟﻣﺗﺣﻔظﯾن.
- ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﻗطﺎﻋﺎت ﻣﺣددة:
وﺗﺳﺗﺛﻣر ھذه اﻟﺻﻧﺎدﯾق ﻓﻲ ﻗطﺎع ﻣﺣدد ﻣﺛل اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ أو اﻟرﻋﺎﯾﺔ اﻟﺻﺣﯾﺔ، ﻟﻛﻧﮭﺎ ﺗوﻓر ﺗﻧوﻋﺎً أﻗل ﻓﻲ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻣﻣﺎ ﯾﻌﻧﻲ زﯾﺎدة اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻧﺎﺟﻣﺔ ﻋن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﻗطﺎع واﺣد.
- ﺻﻧﺎدﯾق أﺳواق اﻟﻧﻘد:
ھﻲ ﺻﻧﺎدﯾق ﺗﺳﺗﺛﻣر ﻓﻲ أدوات اﻟدﯾن ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل اﻟﺗﻲ ﺗﻧطوي ﻋﻠﻰ أﻗل ﻗدر ﻣﻣﻛن ﻣن اﻟﻣﺧﺎطر، وﺗﻌد ﻣن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻷﻗل ﻋرﺿﺔ ﻟﺗﻘﻠﺑﺎت اﻟﺳوق.
وﺗﺳﺗطﯾﻊ ﻣﻧﺻﺔ "ﻣﺑﺎﺷر ﺻﻧﺎدﯾق" ﻣﺳﺎﻋدة اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر اﻟﻣﺑﺗدئ ﻓﻲ ﻓﻲ اﺧﺗﯾﺎر اﻟﻧوع اﻷﻓﺿل ﻟﮫ ﻣن ﺑﯾن اﻷﻧواع اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ، ﻛﻣﺎ ﺗﺳﺎﻋده ﻓﻲ اﺗﺧﺎذ ﻗراراﺗﮫ ﻓﻲ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺑﺎﻟﺻﻧﺎدﯾق ﺑﺛﻘﺔ، ﻣن ﺧﻼل أدوات ﻣﻘﺎرﻧﺔ ذﻛﯾﺔ وﻣﺣﺗوى ﺗﺣﻠﯾﻠﻲ ﻣﺣدث وﻣوﺛوق.
تعرف على: أفضل طرق استثمار بمبلغ صغير في مصر للمبتدئين.
ﻣﺎ ھﻲ ﻣزاﯾﺎ ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر؟
توفر صناديق الاستثمار العديد من المزايا التي تجعلها خيارًا مفضلًا لكثير من المستثمرين، خاصة لمن يبحثون عن إدارة احترافية وتنويع في الأصول، ومن مميزات الصناديق الاستثمارية:
- اﻻﺣﺗراﻓﯾﺔ: ﯾﻘوم ﻣدﯾرو اﻟﺻﻧدوق ﺑدراﺳﺔ أداء اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﻣﻘﯾدة ﺑﺎﻟﺑورﺻﺔ واﺧﺗﯾﺎر أﻓﺿﻠﮭﺎ ﺑﺷﻛل اﺣﺗراﻓﻲ، ﺛم وﺿﻊ اﻻﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﺗﻲ ﺗﺣﻘق أھداف اﻟﺻﻧدوق.
- اﻟﺗﻧوﯾﻊ: وﺗﻘوم إدارة اﻟﺻﻧدوق ﺑﺎﺳﺗﺛﻣﺎر أﻣواﻟﮫ ﻓﻲ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣﺗﻧوﻋﺔ ﻣن اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ ﻗطﺎﻋﺎت ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻓﻲ اﻟﺳوق٫ وﯾﻣﻧﺢ اﻟﺗﻧوع ھذا ﺗﻘﻠﯾل اﻟﺧﺳﺎﺋر، ﻷﻧﮫ ﻓﻰ ﺣﺎﻟﺔ ﺗﺣﻘق ﺧﺳﺎﺋر اﻟﺻﻧدوق ﻧﺗﯾﺟﺔ اﻧﺧﻔﺎض ﺳﻌر ورﻗﺔ ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻗد ﯾﻌوﺿﮫ إرﺗﻔﺎع ﺳﻌر ورﻗﺔ ﻣﺎﻟﯾﺔ أﺧرى.
- ﻣﺧﺎطر أﻗل: ﺑﻧﺎءً ﻋﻠﻰ اﻟﻧﻘطﺔ اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ، ﺗﺗﯾﺢ ﺗواﻓر اﻹﻣﻛﺎﻧﯾﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻛﺑﯾرة و اﻟﺧﺑرة ﻟدى ﺻﻧدوق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر إدارة اﻟﺻﻧدوق ﻣن اﻟﻘﯾﺎم ﺑﺎﻟﺗﻧوﯾﻊ اﻟذى ﯾﻘﻠل ﻣن ﻣﺧﺎطر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر، و ھذا ﻣﺎ ﻗد ﻻ ﯾﺗواﻓر ﻟﺻﻐﺎر اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن، ﻣﻣﺎ ﯾﺟﻌل اﻷﻣوال ﻓﻲ ﺻﻧدوق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر أﻛﺛر ﺿﻣﺎﻧﺎً ﻟﺻﻐﺎر اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن .
- أھداف اﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻣﺗﻧوﻋﺔ: اﻟﺗﻧوع ﻓﻲ ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ذات اﻷھداف اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻣﺛل اﻟﺻﻧﺎدﯾق ذات اﻟﻧﻣو
اﻟرأﺳﻣﺎﻟﻲ واﻟﺻﻧﺎدﯾق ذات اﻟﻌﺎﺋد اﻟدوري واﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﺛﻣر ﻓﻰ ﻗطﺎﻋﺎت ﻣﻌﯾﻧﺔ و اﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﺛﻣر ﻓﻲ أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻣﺛل اﻟﺳﻧدات ذات اﻟﻌﺎﺋد اﻟﺛﺎﺑت.
- اﺳﺗرداد اﻷﻣوال ﺑﺳﮭوﻟﺔ: ﺗﻣﻧﺢ ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر اﻟﺧروج ﻣن اﻟﺳوق وﻗﺗﻣﺎ ﯾﺷﺎء ﻣن ﺧﻼل اﺳﺗرداد ﻗﯾﻣﺔ
وﺛﺎﺋﻘﮫ.
توفر صناديق الاستثمار العديد من المزايا التي تجعلها خيارًا مفضلًا لكثير من المستثمرين، خاصة لمن يبحثون عن إدارة احترافية وتنويع في الأصول.
وللبدء في الاستثمار بسهولة وأمان، يمكنك إنشاء حسابك عبر Mubasher Trade وفتح حسابك الاستثماري على منصة والبدء في بناء محفظتك الاستثمارية اليوم.
ﻣﺎ اﻟﻔﺎرق ﺑﯾن ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﺑورﺻﺔ اﻟﻣﺑﺎﺷرة؟
ﺑﺎﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﯾن اﻟﻔﺎرق ﺑﯾن ﻣزاﯾﺎ ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﺑورﺻﺔ اﻟﻣﺑﺎﺷرة، ﻓﻛﻣﺎ ذﻛرﻧﺎ ﺳﺎﺑﻘًﺎ ﻓﻲ ﻣزاﯾﺎ ﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر٫ ﻓﺎﻟﻔﺎرق ﺑﯾﻧﮭﺎ وﺑﯾن اﻟﺑورﺻﺔ اﻟﻣﺑﺎﺷرة ﺑﺄن اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر ﻓﻲ اﻟﺑورﺻﺔ ﯾﻣﺗﻠك اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﺧﺗﯾﺎر اﻷﺳﮭم اﻟﺗﻲ ﯾرﻏب ﻓﻲ ﺷراﺋﮭﺎ واﻟﺗﺣﻛم ﻓﻲ وﻗت اﻟﺑﯾﻊ أو اﻟﺷراء، ﻛﻣﺎ أن ﻣﺧﺎطر اﻟﺑورﺻﺔ أﻋﻠﻰ وﺗﻘﻠﺑﺎت أﻛﺑر، ﺧﺎﺻﺔ ﻋﻧد اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ أﺳﮭم ﺷرﻛﺎت ﻓردﯾﺔ ﺑدﻻً ﻣن ﺳﻠﺔ
ﻣﺗﻧوﻋﺔ، ﻛﻣﺎ أن ﻋواﺋد اﻟﺑورﺻﺔ أﻋﻠﻰ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﺻﻧﺎدﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر، ﻟﻛن ھذا ﯾﺄﺗﻲ ﻣﻘﺎﺑل ﺗﺣﻣل ﻣﺧﺎطر أﻋﻠﻰ، وﻓﻲ ﺣﺎل رﻏﺑت
ﻓﻲ اﻟﺗداول ﻓﻲ اﻟﺑورﺻﺔ اﻟﻣﺑﺎﺷرة ﺑﺷﻛل أﻗل ﺧطورة وﺑﺗﺟرﺑﺔ اﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ اﺣﺗراﻓﯾﺔ ﯾﻣﻛﻧك اﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ "ﻣﺑﺎﺷر ﻟﻠﺗداول."
ﻛﯾﻔﯾﺔ اﺧﺗﯾﺎر ﺻﻧدوق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻣﻧﺎﺳب؟
ﻋﺎدة ﻣﺎ ﯾﺿﻊ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر اﻟﻣﺑﺗدئ ﺟزء ﻣن اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﮫ ﻓﻲ ﺧﯾﺎرات آﻣﻧﺔ وﺳﮭل اﻟﺣﺻول ﻋﻠﯾﮭﺎ واﻟﺟزء اﻵﺧر ﻓﻲ اﺳﺗﺛﻣﺎرات ذات اﻟﻌﺎﺋد اﻟدوري واﻟﺟزء اﻷﺧﯾر ﻓﻰ اﺳﺗﺛﻣﺎرات ذات اﻟﻧﻣو اﻟﻣرﺗﻔﻊ ﻧﺳﺑﺔ ﻣﺧﺎطر أﻋﻠﻰ.
وﺗﻘدم "ﻣﺑﺎﺷر ﺻﻧﺎدﯾق" ﻟﻠﻣﺳﺗﺛﻣر أدوات رﻗﻣﯾﺔ ﺗﺣﻠﯾﻠﯾﺔ ﻣﺑﺗﻛرة، وﺗﻘﺎرﯾر دﻗﯾﻘﺔ ﺗﺳﺎﻋد اﻷﻓراد واﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻋﻠﻰ ﻓﮭم واﺳﺗﺛﻣﺎر ﺻﻧﺎدﯾﻘﮭم ﺑوﻋﻲ، ﻟﯾﺗﻣﻛن ﻣن ﺗﺣﻘﯾق أﻓﺿل أداء اﺳﺗﺛﻣﺎري ﯾدر ﻟﮫ أرﺑﺎﺣًﺎ.
الأسئلة الشائعة حول ما هي صناديق الاستثمار؟
ما هي أفضل صناديق الاستثمار في مصر؟
تختلف الأفضلية حسب الهدف ونوع الصندوق، لكن من الصناديق القوية في السوق: صناديق البنك التجاري الدولي (CIB)، الأهلي، مصر، والقاهرة، وتتميز بأداء مستقر وإدارة محترفة.
ما هي مخاطر صناديق الاستثمار؟
أهم المخاطر هي تقلبات السوق، وانخفاض قيمة الأصول أحيانًا، خاصة في الصناديق المرتبطة بالأسهم. ومع ذلك، تُدار الصناديق من خبراء لتقليل هذه المخاطر قدر الإمكان.
كيف يتم الربح من صناديق الاستثمار؟
يتم الربح من خلال ارتفاع قيمة الوثيقة مع الوقت، أو توزيعات الأرباح التي يقرّرها الصندوق للمستثمرين بشكل دوري.
